這已經(jīng)是國(guó)內(nèi)新增光伏裝機(jī)連續(xù)三個(gè)月環(huán)比下滑。自從136號(hào)文中5月31日的節(jié)點(diǎn)過后，國(guó)內(nèi)光伏市場(chǎng)需求持續(xù)走弱。此前，在“搶裝潮”催化作用下，5月光伏新增裝機(jī)量暴漲至92.92 GW，達(dá)到歷史新高，同比增長(zhǎng)388%，環(huán)比增長(zhǎng)105.5%。

隨后，6-7月新增裝機(jī)數(shù)據(jù)分別降至14.36 GW、11.04 GW，分別環(huán)比下滑84.5%、23.1%。

一業(yè)內(nèi)人士對(duì)界面新聞稱，9-10月光伏新增裝機(jī)可能還會(huì)出現(xiàn)下滑，年末傳統(tǒng)的“搶裝潮”也會(huì)出現(xiàn)，但具體要看各省的年底機(jī)制電量情況。整體看，今年的裝機(jī)量很難再達(dá)到去年的水平了。

去年，中國(guó)光伏新增裝機(jī)狂飆至277 GW，創(chuàng)下歷史最高記錄。今年1-8月，新增裝機(jī)規(guī)模約達(dá)去年的83%。

截至2025年8月底，全國(guó)太陽(yáng)能發(fā)電累計(jì)裝機(jī)容量11.17億千瓦，同比增長(zhǎng)48.5%；風(fēng)電累計(jì)裝機(jī)容量5.8億千瓦，同比增長(zhǎng)22.1%。

相對(duì)光伏而言，風(fēng)電裝機(jī)總量同比增速略緩，但8月開始出現(xiàn)觸底反彈。

今年1-5月，風(fēng)電新增裝機(jī)量46.28 GW，5月單月達(dá)到26.32 GW。6月，該數(shù)據(jù)降至5.11 GW，環(huán)比下滑80.6%。7月，風(fēng)電新增裝機(jī)進(jìn)一步下滑至2.28 GW，同比下滑44%，環(huán)比下滑55%。

8月，在光伏新增裝機(jī)不斷下滑的背景下，風(fēng)電新增裝機(jī)稍回升至4.17 GW，同比上升13%，環(huán)比上漲83%。

今年2月，國(guó)家發(fā)改委、能源局聯(lián)合印發(fā)“136號(hào)文”，首次在國(guó)家層面明確新能源全電量無(wú)差別參與電力市場(chǎng)交易，并提出在市場(chǎng)外建立新能源可持續(xù)發(fā)展價(jià)格結(jié)算機(jī)制，要求各地在2025年底前出臺(tái)并實(shí)施具體方案。

新的電價(jià)結(jié)算機(jī)制提出后，新能源項(xiàng)目的收益面臨較大不確定性，從山東此前的競(jìng)價(jià)結(jié)果來(lái)看，光伏價(jià)格低于風(fēng)電，使得光伏項(xiàng)目的競(jìng)爭(zhēng)力大大下滑。

彼時(shí)，山東省太陽(yáng)能行業(yè)協(xié)會(huì)常務(wù)副會(huì)長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)張曉斌就對(duì)界面新聞表示，如果按0.225元/kWh的結(jié)果執(zhí)行，部分光伏項(xiàng)目可能要面臨賠錢干的境地。這也是目前國(guó)家要大力發(fā)展風(fēng)電的信號(hào)。

近日，伍德麥肯茲最新發(fā)布的《全球風(fēng)電市場(chǎng)展望更新：2025年第三季度》報(bào)告預(yù)計(jì)，未來(lái)十年，全球風(fēng)電市場(chǎng)有望迎來(lái)前所未有的增長(zhǎng)，實(shí)現(xiàn)多個(gè)重要里程碑。其中，未來(lái)五年內(nèi)，全球年均新增風(fēng)電裝機(jī)容量將超過170 GW，到2028年后將進(jìn)一步提速，并在2034年達(dá)到峰值200 GW。

該報(bào)告進(jìn)一步指出，全球風(fēng)電市場(chǎng)的增長(zhǎng)，很大程度上得益于中國(guó)陸上風(fēng)電裝機(jī)容量的大幅提升，預(yù)計(jì)到2031年，中國(guó)以外地區(qū)的累計(jì)風(fēng)電裝機(jī)容量將達(dá)到1太瓦。

9月24日，國(guó)家主席習(xí)近平在聯(lián)合國(guó)氣候變化峰會(huì)發(fā)表視頻致辭，宣布中國(guó)新一輪國(guó)家自主貢獻(xiàn)。

其中提及，到2035年，中國(guó)全經(jīng)濟(jì)范圍溫室氣體凈排放量比峰值下降7%-10%，力爭(zhēng)做得更好。非化石能源消費(fèi)占能源消費(fèi)總量的比重達(dá)到30%以上，風(fēng)電和太陽(yáng)能發(fā)電總裝機(jī)容量達(dá)到2020年的6倍以上、力爭(zhēng)達(dá)到36億千瓦。

彭博新能源財(cái)經(jīng)分析表示，鑒于中國(guó)的發(fā)展軌跡，7%-10%的減排目標(biāo)易于實(shí)現(xiàn)。根據(jù)彭博新能源財(cái)經(jīng)的經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型情景，即使不再出臺(tái)新的政策支持，僅靠市場(chǎng)驅(qū)動(dòng)的清潔技術(shù)部署，中國(guó)未來(lái)十年碳排放量也將下降37%，遠(yuǎn)超新目標(biāo)。

該機(jī)構(gòu)認(rèn)為，最新目標(biāo)延續(xù)了“保守承諾、提前完成”的模式。例如，中國(guó)此前在國(guó)家自主貢獻(xiàn)(NDC)中提出，到2030年安裝12億千瓦風(fēng)電和光伏裝機(jī)容量的目標(biāo)，已在2024年提前六年完成。

新目標(biāo)中將2035年的風(fēng)光裝機(jī)容量從2020年水平擴(kuò)大六倍，達(dá)到36億千瓦。彭博新能源財(cái)經(jīng)預(yù)計(jì)，這一里程碑將在2030年前后實(shí)現(xiàn)，遠(yuǎn)早于官方期限。

截至今年8月底，風(fēng)光累計(jì)裝機(jī)為17億千瓦，距離上述36億千瓦的目標(biāo)，還有19億千瓦的增長(zhǎng)空間。

9月26日，風(fēng)電板塊持續(xù)走強(qiáng)，個(gè)股中，嘉澤新能(601619.SH)、明陽(yáng)智能(601615.SH)漲停，日月股份(603218.SH)上漲8.43%，天順風(fēng)能(002531.SZ)、泰勝風(fēng)能(300129.SZ)等股漲超4%。